BIGECON 站在巨人肩膀看世界經濟

美AI 科技股堆疊資金下的真正獲利關鍵 -- Hosting provided by SoundOn

美國8月PCE、GDP數據亮眼 市場押注10月再降息 外交熱 從日韓穿梭外交到APEC川金會　再到普丁G20亮相 金價飆破3800美元創歷史新高 國際油價升破70大關 *本集為AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

1:16 近期盤勢只漲大型股，扭曲與廣度縮窄 2:48 ONO聯盟(Oracle、NVIDIA、OpenAI) 3:45 單純供應鏈之間私募入股是OK的 5:05 保證協議的會計認列才是疑慮重點 8:25 根本: 回到之前提過的AI買家現金流疑慮 11:00 收手吧老黃! 搶ASIC份額、油門催落不好吧… 16:30 密切留意CoreWeave、OpenAI募資狀況 18:14 藥品關稅與相關232調查出爐，短期影響預期有限 20:00 機器人與工業機械，別忘了台灣還沒有談成… 23:50 傳出蘋果投資INTEL，更證...

投資內循環 科技巨頭如何牽動全球市場 -- Hosting provided by SoundOn

Fed 降息 1 碼 開啟寬鬆循環 日銀按兵不動 鷹聲漸強 釋出退場訊號 Intel 與 NVIDIA攜手開創全新運算時代 *本集為AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

1:03 NVIDIA 斥資50億美元購買INTEL股權(近5%) 3:45 主要為產品互補合作(PC、資料中心)，非晶圓代工 5:22 推測PC晶片端加強綑綁銷售，x86 CPU+RTX GPU 7:02 推測伺服器的合作方式有兩種 11:00 直觀市場視ARM體系、AMD供應鏈營運面為利空 12:13 政治面因素不可忽略，川普政府先用晶片補貼拿到股份 18:15 如果政治面因素居多，營運下調反而就不需要太擔心 20:00 受害公司之一:聯發科，ARM架構合作開發的評價影響 24:00 受害AMD供應鏈...

聯準會降息開局 市場樂觀情緒全面升溫 -- Hosting provided by SoundOn

美國CPI創今年新高來到2.9% 9月Fed降息機率逾9成 日經再創新高 自民黨選舉添市場關注 ECB按兵不動 OpenAI與輝達砸數十億投資英國 本集為AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

1:21 Oracle財報當天暴漲30+%，一吐一個月來怨氣 2:48 RPO(剩餘履約義務)暴漲3倍，大幅調高估值或質疑? 4:50 OpenAI 5年3000億合約，就是RPO暴增主因 6:58 OpenAI現金流、營收，及燒錢後的募資狀況審視 12:37 Nebius大漲，跟微軟大單有關，相比之下故事合理多了 16:10 CoreWeave主要是高檔腰斬後的反彈 17:23 ASIC VS GPU伺服器的競爭關係持續存在 19:04 OpenAI是話題核心，利多/利空新聞擴散效應強! 21:45 再一次核心觀點:「AI產...

美股帶頭全球股市齊創高點 熱潮背後的冷思考 -- Hosting provided by SoundOn

9月降息不重要，早已被定價，重點在點陣圖(文章連結): https://www.big-econ.com/index.php?sec=article&ID=4010 -- Hosting provided by SoundOn

9月降息呼聲不斷 市場震盪走高 -- Hosting provided by SoundOn

【本週全球經濟筆記】 美國PCE通膨升溫 川普關稅遭司法重挫 泰國總理貝東丹被罷免 股匯市齊跌 印度經濟亮眼難敵關稅壓力 與日合作找出路 *本篇由AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

快速且精準輝達財報摘要 1:30 打敗賣方預期，低於買方預期，預測成功 3:14 資料中心Compute部門季減(GB200量產時程關係) 5:50 展望不含中國，H20/B30A訊息將是能否上200關鍵 10:25 下世代晶片tape out，還早要等明年GTC，難成本季利多 12:00 AI買家才是大轉折趨勢，金鏟子公司財報法說變化有限 估值膨漲，全球投機資金大串聯: 14:25 台股7月底以來的兩股資金推升主軸: 融資+主動ETF 16:00 美股來說BTC破100MA，晚漲抗跌的ETH才是重...

輝達帶動全局 財報揭示市場新動能 -- Hosting provided by SoundOn

1:18 跌破月線的反彈慣性外，急跌要有急彈才能迅速消化反壓 5:00 融資帶動爆量急漲急跌，與先前多方控盤籌碼動向不同 7:23 12週以來的週K多方慣性正式終結 11:15 不是個好買點，但也需要再一個利空才會空方表態 12:41 鮑爾談話不需要擔心，降息會是1碼不會有太大變化 16:30 重點會是FED政策框架改變 21:00 8/26NVIDIA財報也是波動度的關鍵因子 23:00 買方營收預期高過賣方20億，Double Beat but… 24:50 閹割版晶片從美國出口管制，...

Fed為何擔心通膨？全球市場按下暫停鍵 -- Hosting provided by SoundOn

雙普會登場 川普承諾領土交換由烏決定 日本Q2 GDP大幅超預期 日銀升息壓力升高 美7月PPI創兩年新高 核心物價大漲3.7% 本篇為AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

通膨影響: 2:18 關稅影響本就應該先看核心商品PPI 5:38 CPI一些快速瀏覽，解讀空間有限 9:55 降息+財富效應，後續看新車、住房陸續回升 12:39 PPI: 服務類暴增超預期確實很謎、商品類月增擴大 15:50 建議看Final demand，恰早於CPI 對降息預期，股債不同調? 17:32 風險性資產對降息提前反應，過度樂觀短線衝刺 18:35 債市對降息明顯謹慎，真金白銀的法人動向 20:50 9月降1碼機率極高，降2碼想太多 22:40 點陣圖中位數應上移至全年...

美股一路高歌 進場熱情與風險管理平衡 -- Hosting provided by SoundOn

8/15美俄峰會登場 領土交換傳成烏戰和平談判核心議題 英國央行降息至4%，創一年半新低 罕見二輪表決、球商界百強榜首 蘋果千億美元回流美國避關稅 -- Hosting provided by SoundOn

1:27 晶片關稅與豁免，庫克進貢皇帝川普 5:10 在美投資-硬體製造、終端品牌、設備廠務受惠 9:07 232調查彙整，晶片、藥品廠商市值大影響最大 14:20 豁免條件寬鬆，先當利空出盡，有擔憂後面再說 16:00 稅基(重複課稅)與重複投資認定，是兩大不確定性 18:10 半成品、次模組進口，就是稅基認定的難題 我來舉一個例子，按照此情境試想後續三個問題點: 21:05 假若扣除晶片(豁免)來課稅，進價是機密也有高報疑慮!? 23:32 OEM組裝廠豁免?...

☑️「對等關稅」登場前夕 美股創最長跌勢 恐慌指數飆升 ☑️川普關稅重壓印度經濟 總理莫迪挺油對抗 ☑️美韓峰會前夕 經濟帳單與安全帳單雙壓韓國 本集由AI朗讀 -- Hosting provided by SoundOn

8/1關稅的分析: 1:19 日美關稅已透漏(上週節目)，232條款綑綁談判才是最重要的 4:20 美股27MA、台股月線，多方控盤的安全緩衝留意即將耗盡 7:00 8/1稅率分四類，還有一堆國家都沒談完(包含台灣) 8:30 川普只是給政治交代，新稅率沒太大意義，因為要繼續談判 10:20 開炮，藍綠白都一樣為政治服膺，邏輯都很糟糕 11:25 重點也不是單一稅率，交換條件沒出來，到底要罵/吹甚麼? 科技股財報與延伸分析: 15:03 7/30科技股財報兩好三壞，...

不確定性解除！最終關稅落地對投資市場的關鍵影響 -- Hosting provided by SoundOn