深度

谷歌英特尔暴跌，AI泡沫破了吗？ 01.11.2026 15:51 ↓

结合近期科技巨头财报暴跌数据，拆解谷歌、英特尔暴跌的不同底层原因，指出本次并非AI泡沫破灭，而是市场定价逻辑转向现金流的开端，同时点明对A股AI板块的后续影响。

价值投资到底适不适合A股？ 31.10.2026 14:18 ↓

从段永平亿元赌茅台的事件切入，用多组详实数据拆解A股价值投资的真实效果，剖析多数人觉得价值投资不灵的核心原因，给出适配A股的中国版价值投资实操原则。

A股为何容易暴涨暴跌 31.10.2026 14:47 ↓

用三组反差极强的市场数据切入，拆解A股暴涨暴跌的底层结构性原因、情绪放大器，分享四个反直觉认知，最后给出实用的投资判断与仓位控制提醒。

阿里真的是中国版谷歌吗 30.10.2026 14:15 ↓

从谷歌暴跌近12%的热点切入，拆解阿里与谷歌的异同点，结合多维度数据和反直觉看点，最终点明阿里的真实定位是中国商业智能基础设施，而非所谓中国版谷歌。

腾讯还能回到600港元吗 29.10.2026 13:01 ↓

结合当前387.6港元的股价，拆解腾讯估值压制因素、投行分歧核心，分析下跌空间与潜在催化剂，给出三种涨跌情景推演，点明当下持仓的核心逻辑。

腾讯与Meta：同剧本不同演法 28.10.2026 14:07 ↓

深度剖析腾讯与Meta这两大社交广告巨头的异同，拆解二者靠广告养AI、AI反哺广告的正向循环逻辑，揭秘二者近一倍估值差背后的产品、策略与基因差异。

马斯克：你的钱和工作都将清零 27.10.2026 17:23 ↓

马斯克在播客中抛出AI时代人类如黑猩猩、工作与现有货币将失效、未来货币锚定瓦特与吨等惊世论断，拆解其推演逻辑、背后商业布局，给出普通人面对AI浪潮的务实建议。

字节对腾讯的冲击到底有多大 26.10.2026 13:27 ↓

2026年抖音使用时长首超微信，字节系时长份额、营收、估值均快速攀升，但腾讯广告收入仍高速增长。本期拆解字节的真实冲击，揭秘双方当下的竞争格局与AI时代的新战局。

腾讯阿里AI时代谁的壁垒更深 25.10.2026 10:46 ↓

对比腾讯、阿里当前市值与市盈率，拆解腾讯依托微信社交关系链的关系型壁垒，以及阿里覆盖芯片到应用的全栈能力型壁垒，分析二者在AI赛道的不同布局逻辑与各自的优劣势，探讨谁能在AI时代笑到最后。

科技股地震但斌逆势加仓SpaceX 24.10.2026 11:04 ↓

全球科技股大跌、市场惊呼AI泡沫破裂时，但斌执掌的东方港湾海外基金却逆势加仓AI产业链，还首次买入SpaceX。本文拆解其调仓动作、布局逻辑，揭秘他背后的价值投资框架与长期判断。

全球科技股大地震 AI泡沫要破了？ 23.10.2026 13:03 ↓

近期全球科技股尤其是AI相关板块出现暴跌，各大空头机构纷纷预警AI泡沫，然而产业链上游基本面数据仍在创新高，本轮下跌核心并非AI需求消失，而是融资成本上升带来的定价逻辑切换。

腾讯528亿All in AI的深层逻辑 22.10.2026 10:01 ↓

腾讯二季度豪掷528亿押注AI引发股价下跌，看似激进的投入实则是有安全垫、有节奏的布局，从算力保底、回报阶梯到微信生态AI化，腾讯正为卡位AI Agent时代提前布局。

砸钱搞AI，腾讯为何越花越跌 21.10.2026 11:22 ↓

同样重金投入AI，美股科技巨头股价坚挺腾讯却年内跌超30%。从收入可见度、估值锚点、回购支撑、财务冲击、市场结构五大维度拆解差异，点明市场奖励的是投入能兑现明确回报的主体。

主动ETF来了 基金行业大变革 20.10.2026 9:02 ↓

首批18只主动ETF正式获批，它打破传统ETF跟踪指数的规则，兼具主动选股、低费率、日度披露持仓的优势，推动基金行业从卷费率转向拼投研赚超额收益，也给普通投资者带来新的投资选择与注意要点。

霍华德·马克斯：众人喊泡沫时泡沫未破 19.10.2026 9:11 ↓

面对2026年美股弥漫的泡沫焦虑，霍华德·马克斯提出反直觉判断：当所有人都警惕泡沫时，泡沫反而没到破裂临界点。结合估值数据、市场结构拆解泡沫本质，给普通投资者三点实用投资提醒。

DeepSeek打出AI推理斩杀线 18.10.2026 9:14 ↓

DeepSeek低调更新V4.1 Flash 1017版本，将AI推理成本压至一美元13亿Token，性能大幅跃升，推出许愿式编程能力，彻底改写AI行业成本与投资逻辑。

林园看好AI大时代却不买个股 17.10.2026 8:19 ↓

私募大佬林园直播分享投资观点：看好AI行业但不碰个股，只选ETF摊低风险，同时笃定牛市终将到来，重点布局老龄化相关医药、粮油乳业等低负债高现金流的稳健赛道。

段永平420港元卖腾讯Put操作拆解 10.10.2026 9:29 ↓

港股波动时段永平晒出420港元行权价的腾讯看跌期权卖单引发热议，本期拆解卖Put本质，分析其出手逻辑，点明420是价值认知锚点而非绝对底部，提醒投资者别盲目抄作业。

新债王警示：美股是棵空心树 02.10.2026 7:34 ↓

传奇投资人新债王以自家腐空的百年枫树为喻，警示美股看似高位实则内部大半成分股已回调，还点出私募市场隐性风险、美财政赤字推高通胀、美元避险属性松动等问题，给出实用投资提醒。

AI重构万亿电商的核心争夺战 01.10.2026 12:34 ↓

基于高盛研报拆解AI代理接管电商的全路径：低复杂度日用品率先被AI自动复购，广告、零售、品牌、支付、风控全链路迎来规则重构，最终核心争夺点是「默认被选中」的推荐位。

AI基建真正瓶颈不是GPU 28.09.2026 9:42 ↓

资深分析师抛出反直觉判断，戳破AI十年需求能见度的谎言，指出AI基建真正卡脖子的是存储、电网、ABF载板等被忽视的环节，同时拆解存储周期、算力供需、光通信路线等核心逻辑，给出务实的AI基建投资参考。

扎克伯格谈Muse：三年赌注汇成一张牌 27.09.2026 10:08 ↓

本期拆解扎克伯格旗下爆火AI Agent Muse的研发逻辑、隐私安全架构，揭秘元宇宙、智能眼镜、大模型三场豪赌如何在Muse身上交汇，解读其算力布局与背后的AI产业投资逻辑。

腾讯砍爆品QClaw的AI攻守战略 26.09.2026 8:06 ↓

腾讯爆火半年的AI助手QClaw官宣停运，资源全面倾斜给核心产品WorkBuddy。本期拆解腾讯AI战略的取舍逻辑，同时解读阿里、字节等大厂聚焦AI办公赛道的行业趋势与投资启示。