モンティの米国株決算まとめポッドキャスト

AI関連株の下落や地政学リスクが高まる中、兼業トレーダーはどう資産を守り、チャンスを伺うべきか？ 今週は、2026年10月19日週の米国株市場に向けた「週次トレード戦略」を徹底解説します。 本エピソードのハイライト: 現在のポートフォリオ状況 ：AI関連銘柄（Nasdaq 100）の調整を受け、リスク資産比率を33%（現金・短期債67%）に抑制して相場に臨む理由。 今週の2大焦点 ：META・TSLA・LRCXなどの主力決算ラッシュと、ホルムズ...

アメリカの中堅地方銀行「リージョンズ・ファイナンシャル（Regions Financial Corporation）」の最新財務データをもとに、四半期で6億ドルを超える純利益を生み出す「銀行が金利で稼ぐ仕組み」を分かりやすく解説します。 貸出金と預金の金利差（純利ざや）の基本構造から、大規模な資産・預金基盤を活用した収益構造まで、ビジネスパーソンや投資家なら知っておきたい米国金融ビジネスの最前線に迫ります。 【本エピソードのキー...

米損害保険大手トラベラーズ（The Travelers Companies, Inc.）の2026年第3四半期決算報告を分かりやすく解説します。 近年多発する大型自然災害による保険金支払い負担（巨大災害損失）の増加に直面する一方で、高金利環境を追い風とした過去最高の投資収益や堅実なアンダーライティング（保険引き受け）規律がどのように業績を支えているのか？ 損害保険ビジネスの構造と最新トレンドを紐解きます。 【主なハイライト・聴きどこ...

本エピソードでは、Interactive Brokers Group（IBKR）の2026年第3四半期決算を徹底解説！一般的な証券会社のイメージを覆す「税引前利益率78%」という驚異的な収益性と、その柱である「純金利収入（11.5億ドル）」のビジネスモデルに迫ります。顧客口座数が前年同期比35%増の558万件へ拡大し [3]、顧客マージンローン（信用取引貸出金）が1,052億ドルに達した背景とは [3]？取引手数料だけに頼らない、IBKRならではの高収益構造と...

米物流大手J.B.ハント（J.B. Hunt Transport Services）の2026年第3四半期決算は、売上高が前年同期比20%増の36億8,000万ドルと大きく伸長した一方、営業利益は2%増の2億4,710万ドルにとどまりました。トップラインの力強い成長に対して利益が伸び悩んだ背景には、どのようなコスト要因が存在するのでしょうか？ 本エピソードでは、委託輸送費や燃料費、ドライバー人件費・保険費用の増加など、利益率を圧迫した構造的要因を分析し...

米第5位の商業銀行U.S.バンコープの2026年第3四半期決算と、同社が発表した独自ステーブルコイン「USBDC」に関する解説エピソードです。純利益22億200万ドルを記録した好業績の要因（BTIG買収やカード事業） や、Stellarブロックチェーンを活用した24時間365日の国際送金実験のインパクト、今後の金融×デジタル資産の展望について分かりやすく語り合います。 ■ 番組タイトル 米U.S.バンコープ 2026年第3四半期決算徹底解説：純利益...

世界規模で資本市場の中心を担う大手金融機関  BNY（The Bank of New York Mellon） 。預かり・管理資産（AUC/A）が  63.4兆ドル  に達する巨大銀行の2026年第3四半期決算発表を分かりやすく読み解きます。 好調な財務パフォーマンス（売上高12%増、EPS 24%増）の背景にあるビジネスモデルの強みを探るとともに、同社が推進するテクノロジー刷新やAI（人工知能）活用において直面するガバナンス、サードパーティ依存といった  「AI...

投資家が口座に置いている「待機資金（未投資の現金）」から、証券会社はどのようにして巨額の利益を上げているのでしょうか？ 本エピソードでは、大手オンライン証券 チャールズ・シュワブ（Charles Schwab）の2026年第3四半期決算データ を紐解き、同社の最大の収益源である「現金スウィープ（Cash Sweep）ビジネス」のメカニズムをわかりやすく解説します。 顧客の預金に対して支払う利息コストと、運用によって得られる利回り...

世界最大の半導体ファウンドリであるTSMC（台湾積体電路製造）の最新決算を徹底解説！ 純利益率51.1%という圧倒的な収益性を達成した背景には、最先端プロセス技術への集中と爆発的なAI・HPC需要があります。本エピソードでは、急速に立ち上がる2nm（N2）プロセスの最新出荷状況や、3nm・5nmを含めた先端技術の売上構造を財務データに基づいて紐解きます。 【主なハイライト】 圧倒的な財務実績 : 第3四半期の連結売上高は1兆4,942...

SamsungやTaiwan Semiconductor（TSMC）など、AI・半導体関連企業が素晴らしい決算を発表したにもかかわらず、株式市場やNASDAQは反落しました。市場では「CPI（消費者物価指数）の伸び」が株安の原因と騒がれていますが、真のシグナルは別の場所にあります。 本エピソードでは、株安と債券反発（金利低下）の裏側で起きた「市場のトーン（地合い）の変化」を深掘りします。良いニュースで買われなくなった市場構造、投機筋（スペ...

多くの銀行が融資拡大（成長ゲーム）を競う中、あえて安定性とリスク管理に徹し、四半期として過去最高の純利益1億2,950万ドルを達成した米地方銀行「Home BancShares（HOMB）」。 今期の決算では、貸出金残高が2億1,660万ドル減少したにもかかわらず、純金利マージン（NIM）4.53%、効率性比率（Efficiency Ratio）40.78%という極めて高い収益性と経営効率を実現しました。ジョン・アリソン会長の「強さは偶然ではなく、私たちの文...

今回の配信では、米大手銀行 バンク・オブ・アメリカ（Bank of America）の2026年第3四半期（3Q26）決算 を深掘り解説します！ コンプライアンス関連の 規制和解金（罰金）として12億ドル という巨額費用を計上したものの、それを一蹴するかのように純利益69億ドル（調整後81億ドル）という圧倒的な業績を叩き出しました。 なぜこれほどの制裁金を抱えながらも好業績を維持できるのか？その背景にある純金利収入（NII）の成長、融...

運用資産残高（AUM）が過去最高の 15.5兆ドル に達した世界最大級の資産運用会社、ブラックロック（BlackRock）の2026年第3四半期決算報告を徹底解説！ 四半期で 2,050億ドル に上る巨額の純流入を支えたiShares ETFやプライベート・マーケットの動向、そして金融テクノロジー「Aladdin®」の成長まで、世界マネーの最新潮流を分かりやすく紐解きます。投資家はもちろん、グローバルビジネスの動向を押さえたい方必聴のエピソードで...

工業用資材サプライチェーンの巨人ファステナル（Fastenal）の2026年第3四半期決算を徹底解説。売上高が前年同期比15.5%増の24億6,330万ドルに達し、営業利益率も21.5%へと拡大した背景には、工場内に直接設置されるスマート自販機「FASTVend」や自動補給棚「FASTBin」をはじめとするFMI（Fastenal Managed Inventory）テクノロジーの存在があります。顧客の「使用場所（ポイントオブユース）」に深く組み込まれることで、競合が参...

本エピソードでは、モルガン・スタンレーの2026年第3四半期決算（2026年9月30日終了期）を紐解きます。純収益203億ドル、純利益49億ドル、ROTCE（有形自己資本利益率）22.6%という力強い業績を達成した背景には、資産管理（ウェルス・マネジメント）部門における圧倒的な集金力があります。同部門が1四半期で2,320億ドル（約半数はIPO関連）の新規純資産を獲得し、グループ全体の顧客資産総額を10.5兆ドルに拡大させた「富を逃さな...

世界的なAI需要の急増を背景に、半導体露光装置の絶対的王者であるASMLが2026年第3四半期（Q3）に過去最高水準の業績を叩き出しました。 本エピソードでは、オーディオオーバービュー「ASML決算が握るAI革命の未来」の内容をベースに、Q3決算の主要数字からAI需要による生産キャパシティの課題、TSMCとの次世代技術協業までを分かりやすく解説します。 【主な聴きどころ】 驚異的な決算数字 : 売上高117億ユーロ・純利益50億ユーロ...

2026年10月13日に発表されたユナイテッドヘルス・グループの最新決算では、売上高が 1,127億ドル （前年同期1,132億ドル）と微減した一方、営業利益は 66億ドル （前年同期43億ドル）へと大幅な増加を記録しました。また、調整後1株あたり利益（EPS）も 4.69ドル に達し、通期の業績見通し（ガイダンス）を上方修正しています。 なぜ売上が伸び悩む中で、これほど劇的な利益率向上を実現できたのか？ 本エピソードでは、医療費率（...

本エピソードでは、不透明なマクロ環境や市場の懸念を吹き飛ばす好業績を達成した、ゴールドマン・サックス（Goldman Sachs）の2026年第3四半期（Q3）決算を深掘り解説します。 今期の純売上高は前年同期比23%増の 186.8億ドル （四半期として史上2位の規模）、純利益は 52.9億ドル （希薄化後EPS $17.01）に達し、ROE（自己資本利益率）は18.7%と極めて高い収益性を記録しました。 【本エピソードのハイライト】 グローバル・バン...

「ピザの売上自体は横ばいなのに、なぜ利益は大きく伸びているのか？」 今回のエピソードでは、ドミノ・ピザ（Domino's Pizza, Inc.）が発表した2026年第3四半期決算のデータをもとに、同社のユニークな収益構造と成長戦略をわかりやすく解説します。 米国内の既存店売上高が前年同期比0.3%増と横ばい圏にとどまる中、営業利益は8.3%増（為替影響を除く実質ベースで8.4%増）の2億4,180万ドルを達成。さらに1株あたり利益（EPS...

ジョンソン・エンド・ジョンソン（J&J）の2026年第3四半期決算では、売上高が前年同期比5.9%増の254億ドルと堅調に伸び、通期業績見通しを引き上げた一方で、純利益は前年同期比95.9%減の2億1,000万ドルへ激減しました。この一見矛盾する決算の裏には、タルク訴訟の提案解決費用やM&A・戦略的提携に伴う一時的な特別費用が存在します。本エピソードでは、表面上の大幅減益の真因と、CAR-T細胞療法をはじめとする医薬品事業...

本エピソードでは、 JPモルガン・チェース（JPMorgan Chase & Co.）の2026年第3四半期（Q3）決算 を深掘り解説します。 当四半期の純利益は 153億ドル（前年同期比6%増、約2.3兆円規模） 、特定要因を除いた調整後純利益は 158億ドル に到達し、売上高（Managed Revenue）も509億ドル（同8%増）と強固な業績を記録しました。投資銀行部門（CIB）での株式トレーディング収益が49%増と急伸したほか、リテール部門（CCB）や資産運...

【2026年10月12日週 米国株トレード戦略】S&P 500が最高値圏で推移する一方、モデルポートフォリオでは「リスク資産 33%・現金 67%」の守りの配置を維持しています。今週は9月CPI（消費者物価指数）の発表をはじめ、大手金融機関や半導体大手（ASML・TSM）の決算発表、さらにFRBブラックアウト前のWarsh議長対談など、相場を大きく動かしかねない重要イベントが目白押しです。表面的な株高に惑わされず、市場の内部環境（Marke...

2026年通期で約60億ドルにおよぶ燃料コスト高騰に直面しながらも、第3四半期に過去最高となる売上高176億ドル（調整後）を達成したデルタ航空。航空業界全体がインフレや燃料高に苦しむ中、なぜ同社は高い収益性を維持できるのでしょうか？ 本エピソードでは、最新の2026年第3四半期決算報告をもとに、単なる運賃値上げにとどまらないデルタ航空の「強いビジネスモデルの秘密」をわかりやすく解説します！ 【今回のハイライト・聴...

ペプシコ（PepsiCo）が発表した2026年第3四半期（Q3）決算では、1株当たり利益（EPS）が前年同期比で 17%増加 （$1.90から$2.23）したと発表されました。しかし、一見好調に見えるこの大見出しの裏には、財務データ上の「見出しの罠」が隠されています。 本エピソードでは、報告上のGAAP数値と事業の実態を示すCore（非GAAP）数値の違いを分析し、見出しに惑わされない決算書解読のポイントを解説します。 【本エピソードのハイラ...

世界最大級の冷凍ポテトメーカー「ラム・ウエストン（Lamb Weston）」の2027年度第1四半期決算を徹底解説！ 北米市場ではチキン系ファストフード（QSR）の隆盛に乗り、7四半期連続の出荷量増加を達成した一方、欧州では今夏の記録的な猛暑と乾燥によるポテト収穫量の激減という大きな試練に直面しています。 一見相反する「追い風」と「逆風」が同時に押し寄せる中、同社はいかにして業績予想の上方修正を果たしたのか？外食トレン...